技術(shù)分析一只股票表述成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征

發(fā)布時間：2020-01-18 19:34:02 瀏覽：470次收藏：20次評論：7條

筑底及升勢量能特征

在不考慮主力控盤的情況下，在趨勢運行的典型位置區(qū)間，例如底部區(qū)、頂部區(qū)、上升途中、下跌途中等，由于多空雙方力量對比的轉(zhuǎn)變及交鋒力度的變化，會出現(xiàn)一些較為特定的量價形態(tài)技術(shù)分析一只股票表述成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征。

雖然這些量價形態(tài)并不是趨勢運行的必要條件，但是，由于它們的出現(xiàn)頻率較高、形態(tài)特征較為明顯，對于我們辨識、把握趨勢有著重要的實戰(zhàn)意義。本節(jié)中，我們就結(jié)合趨勢運行來看看不同位置區(qū)間的常見量價形態(tài)。

底部區(qū)量能特征

真正的底部區(qū)是縮量的，因為底部總是在市場人氣最低迷的時候開始構(gòu)筑，若沒有明顯的消息及外在因素驅(qū)動，它會是一個相對漫長的過程。這時，股價原有的下跌趨勢緩慢，個股處于明顯低估狀態(tài)，由于買盤并沒有大量入場，暫時無法推動其持續(xù)上漲，但股價運行有跌不下去的傾向。

隨著底部的持續(xù)，原有的跌勢打破，市場人氣也漸漸匯聚，買盤入場意愿開始加強、持股者拋售意愿減輕，多空力量對比格局出現(xiàn)了轉(zhuǎn)變，當(dāng)個股出現(xiàn)由“無量筑底”轉(zhuǎn)而變成“放量震蕩、緩緩攀升”的形態(tài)后，多預(yù)示著底部將要構(gòu)筑完畢，個股突破上行的時間越來越短。此時，正是中長線入場布局的最佳時機，操作中，我們可以在放量震蕩中的波段低點買入，既可以結(jié)合個股波動博取短線利潤，也可以結(jié)合大盤走勢耐心持股待漲。

如圖3-10 大秦鐵路2016年2月至2017年1月走勢圖，在中長期的低位區(qū)，個股縮量企穩(wěn)筑底，此時的量能明顯縮減、股價重心不再下移，這是空方力量已不再占據(jù)主動的標(biāo)志，也是個股開始筑底的信號。

隨后，因買盤積極入場，個股放量震蕩攀升，這是價格走勢脫離底部區(qū)的信號，實盤操作中，放量震蕩之中的中短期深幅調(diào)整低點，就是一個極好的買入時機。

成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征（圖解）接下來由技術(shù)分析一只股票來說說成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征，我們一起來認(rèn)識一下吧。

成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征：

圖3-10 大秦鐵路2016年2月至2017年1月走勢圖

底部區(qū)出現(xiàn)在深幅下跌之后，一般來說，在這一區(qū)域，價格走勢可以出現(xiàn)有效的企穩(wěn)，同時，成交量出現(xiàn)溫和的放大。這種量價配合關(guān)系既是買盤開始大量入場的標(biāo)志，也是賣盤無力打壓的標(biāo)志，這種市況意味著底部的出現(xiàn)。

整體式量價齊升

量價齊升是個股（特別是大盤指數(shù)）在步入升勢后最典型的量價特征，量價齊升形態(tài)是指隨著價格走勢的不斷上漲，成交量也不斷放大，兩者均不斷地創(chuàng)出新高，呈同步關(guān)系，它是量能形態(tài)的整體性表現(xiàn)方式，在價格不斷上漲過程中，量能的放大也越來越充分。

量價齊升形態(tài)正是市場買盤資金充足、股市上漲動力強勁的體現(xiàn)，也說明當(dāng)前的股市或個股的上漲是源于充足買盤推動所致，是升勢牢靠、仍將持續(xù)下去的信號。在實盤操作中，當(dāng)股市或個股在上升途中出現(xiàn)了這種量價齊升形態(tài)后，我們應(yīng)耐心地持股待漲，以便最大限度地獲取升勢所創(chuàng)造的利潤。

如圖3-11國風(fēng)塑業(yè)2014年12月至2015年6月走勢圖，可以看到，隨著股價的節(jié)節(jié)攀升，整體性的成交量不斷放大，價與量不斷創(chuàng)出新高，這就是量價齊升，是升勢持續(xù)的標(biāo)志，也是持股待漲的信號。

對于量價齊升形態(tài)來說，隨著量能的不斷放大，市場在高位區(qū)的多空分歧也不斷加劇，一旦量能無法繼續(xù)放大，且價格走

勢跌破原有的上升軌道，往往是趨勢反轉(zhuǎn)的信號，應(yīng)做好獲利離場、減倉降低風(fēng)險的準(zhǔn)備。

成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征（圖解）

圖3-11 國風(fēng)塑業(yè)2014年12月至2015年6月走勢圖

波浪式運行的縮放量

查看兩市個股走勢，雖然它們并不嚴(yán)格按照波浪理論的“五升三降”八浪循環(huán)方式運動，但股價的總體運作特征呈典型的“波浪式”卻是最為常見的，特別是當(dāng)股價震蕩上揚時，波浪式的震蕩上揚是最為常見的上升方式。

與股價的波浪式運行方式相對應(yīng)的就是“波浪式”量能，即上漲波段出現(xiàn)量能放大，緊隨著的回調(diào)波段則相對縮量。而且，隨著股價的總體攀升，上漲波段的量能也會進一步放大，當(dāng)上漲波段的幅度較大時，也是市場多空分歧過于劇烈的信號，預(yù)示著離頂部越來越近，應(yīng)注意控制好倉位、鎖定利潤。

如圖3-12 萊克電氣2016年3月至12月走勢圖，個股呈波浪式上漲，成交量的變化也是波浪式的，如圖標(biāo)注，在第二個波浪上漲過程中，隨著股價創(chuàng)出新高，波段上漲時的量能創(chuàng)出近期新高，這是上升趨勢中的波浪式量能的典型特征之一。

成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征（圖解）

圖3-12 萊克電氣2016年3月至12月走勢圖

“活躍式”量能形態(tài)

“漲時有量，跌時無量”是價格運行的常態(tài)，上升途中不一定出現(xiàn)鮮明的“量價齊升”“后量大前量”等經(jīng)典放量形態(tài)，但是，在沒有強主力控盤、市場籌碼相對分散的情形下，個股要想持續(xù)上漲，就一定要有充足的買盤入場來克服不斷加劇的多空分歧，體現(xiàn)在盤面上，就是整個上升途中的成交量將保持著一種十分活躍的狀態(tài)。

如圖3-13 浙江世寶2016年1月至12月走勢圖，在同期大盤橫向震蕩運行的背景下，個股逆勢上揚，出現(xiàn)了獨立的上攻行情。上攻走勢會引發(fā)明顯的多空分歧，獨立的上攻走勢需要更多的買盤力量。因而，在整個上攻過程中，成交量一直保持著一種十分活躍的放大狀態(tài)，這是上攻動能充足的標(biāo)志，也是升勢得以持續(xù)的根本。

成交量的筑底形態(tài)特征與拉升形態(tài)特征（圖解）